分散投資（ポートフォリオ理論）は大半の人にはメリットはない！

多くのマネーアドバイザーが投資の相談をした際に、ポートフォリオ理論に沿って分散投資をしてリスクを少なくしなさいと言う。これ自体は全く悪い考え方でもないし、ある意味素晴らしい考え方である。

ちなみにポートフォリオ理論とは、1952年にアメリカの経済学者・マーコヴィッツ氏が提唱した理論で、投資対象の株の銘柄を増やすことによって、投資家が抱えるリスクを少なくすることができるというもの。手持ちの投資資金をどのような証券に分散して，すなわち，どのようなポートフォリオを構築して投資すべきかを経済学的に分析した理論

ではこのポートフォリオ理論の何が問題かというと、保有している資産の多寡に関わらず、誰に対しても同じアドバイスをする点である。分散投資についてはお金を大きく増やすというよりも、大きく減らさずに収益を出すことを目的としている。

大きく減らさないということはリスクをある程度抑えるということである。リスクをある程度抑えることによりリターンもそれなりのものになってしまう。

あなたが資産を減らさない一方、リターンもそこまで望まないのであれば分散投資は素晴らしい投資法だと思う。

しかし、あなたが資産を大きく増やしたいというのであれば、分散投資で資産を大きく増やすことはなかなか難しい。

また、多くのお金持ちが分散投資でお金持ちになったかというとそうではないケースの方が多い。どちらかというと、分散投資の対極である一点集中で利益を稼ぎ出した結果でお金持ちになったケースの方が多いのである。

分散投資をして意味があるのは例えば億単位を運用する人ではないだろうか？ここまでの資産になると、利回りが多少低くともそれなりの収入になるので大きな影響があるからある。

また、分散投資をする理由としては、インフレで価値が目減りしないようにするという目的もある。インフレになった場合、現金を保有していると価値が目減りしてしまう。

これを避けるためには、有価証券や不動産等に投資することで目減りを避けることができると言われている。そのため、ポートフォリオ理論を使って、リスクを抑えて投資し価値の目減りを防ぐのである。

これまで日本においてはあまりインフレを意識することはなかったが、この先はインフレ目標2％と掲げており、インフレの可能性も全くないわけではない。

あなたが投資をする際には、資産を大きく増やしたいのか？それとも、今の資産を減らさないことを目的とするのか？を決めた上で対応する必要がある。

サラリーマンと金持ちでは高級外車を買う意味が違う！

金持ちはもちろんのこと、最近ではサラリーマンでも普通に高級外車を持っている場合が多い。そして金持ちもサラリーマンも多くの場合ローンでで買う。

金持ちもサラリーマンも高級外車をローンで買うということは同じであるが意味合いが全く違うのである。

今回は、金持ちが高級外車をローンで買う意味を紹介したい。是非参考にして欲しい。

・自動車ローンの金利よりも高い利回りで運用できる

自分のビジネスに投資する、株式・不動産等に投資する等をすることで、自動車ローン金利以上の収益を稼ぐことができるのである。その結果、現金一括で車を購入するよりも、手元に残る現金が多くなるため敢えてローンを組む。

・元本を減らすことは無く高級外車を手に入れることができる

例えば、現金一括で車を購入する代わりに、不動産や株式に投資したとする。その投資からの収益で、元本返済分・金利分を賄えた場合はどうなるか？最終的には、当初保有していた現金を一切使わずに車を購入したことになる。

多くのお金持ちはそのような発想で投資を行っている。このようなやり方はサラリーマンでも十分にできるものですので是非参考にしてほしい。

・会社名義で購入することで減価償却を経費とする

会社で車を使用する場合は、会社名義で車を購入することで、サラリーマン個人ではメリットを享受することができないが、法人の場合は減価償却費の経費扱いができることになる。また、自動車ローンの金利についても経費で取り扱いができるので、大きなメリットがある。

・高級外車にすることで価値下落を避ける

お金持ちが高級外車を買うのは、もちろん見栄・虚栄心があるのも事実だろう。しかし、それ以外にも大きな理由がある。それは高級外車である方が、車を乗り換える場合に、価値が下がりにくいからである。つまり、購入金額と売却金額の差が小さく損失が少ないためである。

まとめると、自動車ローン金利以上のビジネス等に投資することで、元本＋金利をそのビジネスから返済し、会社が保有するので減価償却費と金利は経費として取り扱い、転売する際は、価値が下がりにくい高級外車にすることで損失を可能な限り少なくしているのである。

サラリーマンが小さい見栄のために、自動車ローンを組んで、毎月給料の中から元本と金利を支払っているのとはわけが違うのである。

今の1万円と1年後の1万500円 あなたはどっちを受け取るか？

あなたなら、「今1万円もらうのと1年後1万500円もらえるとしたらどっちを選ぶか？」と聞かれたらどうするだろうか？

この回答によってあなたが今後お金を増やすために、最短の位置にいるのか、それとも、一番遠い位置にいるのかが分かるのである。

金額が小さすぎてどっちでもいい。と思うのであれば、

・今1000万円もらう（今1億円もらう）

・1年後に1050万円もらう（1年後に1億5百万円もらう）

のケースでも構わない。どうだろうか？

回答①　今すぐもらう。何故なら、今すぐ10000円をもらいたいから

回答②　今すぐもらう。何故なら、今10000円もらって運用すれば1年後に10500円以上にすることができるから。

回答③　1年後にもらう。何故なら、今の状況では1年間で500円をもらうのが一番得策だから

考えられる回答は主に上記3つになるだろう。あなたはどの回答を選ぶであろうか？

・回答①を選んだ場合

この回答を選んだ方は、残念ながらお金を増やすことから一番遠い。何故なら、目先の利益が大きく見え、将来の利益が小さく見えてしまうという多くの人が陥る人間の脳のくせにはまってしまっているからである。

・回答②を選んだ場合

この回答を選んだ方は、お金を増やすことについて一番近いところにいる。何故なら、上記の人間の脳のくせにはまることもなく、更には500円以上増やせる（5％以上の利回りを出せる）という投資力を持っているからである。

・回答③を選んだ場合

この回答を選んだ方は、お金を増やすことについては、①と②を選んだ方の間にいる。上記の人間の脳のくせにははまっていないが、500円以上増やせる投資力までは持っていないからである。

回答①と回答②は、結論は同じであるが、そこに至るプロセス、考え方が全く異なる点に注目してほしい。

ここから分かることは、お金を増やすためには　まずは脳のくせを治す必要がある。脳のくせを治すには、習慣を変える、お金に対する考え方を変える必要があるということである。

習慣やお金に対する考え方を変えるだけでもそれなりに効果があるが、よりお金を増やすためには投資力の強化も必要になってくるのである。